БЛОГ О ФИНАНСОВОЙ ГРАМОТНОСТИ
Главная Блог Апрель 2017 Инвестировать или спекулировать? Каждый решает для себя…
Блог
02
апрель 2017

Инвестировать или спекулировать? Каждый решает для себя…

По роду своей деятельности встречаюсь с разными людьми и постоянно слышу противоречивые мнения о методах и способах создания капитала. Решил классифицировать эту информацию и поразмышлять на тему на примере историй богатых знаменитостей.

Как правило, есть два подхода в создании капитала.

Первый – быстрый и малозатратный по времени, ориентированный на получение максимальной прибыли. Первый подход заключается в том, чтобы зарабатывать быстрые деньги спекулируя на фондовом рынке.

Второй – фундаментальный подход, основанный на выжидательной позиции, без резких движений и необдуманных решений, стремлении снизить риски к минимуму. Заключается в долгосрочном инвестировании в акции и облигации находящихся в свободном доступе на фондовом рынке.

Давайте договоримся о понятиях и терминах, чтобы говорить на одном языке.

Начну с определения: что же такое инвестирование? 

Инвестирование, это вложение денег в развивающиеся бизнесы через ценные бумаги компаний, акций и облигаций, свободно торгующихся на фондовых биржах. Суть инвестирования заключается в получении прибыли при росте бизнеса компаний, владельцем акций которых вы являетесь. Статистика показывает, что за последние 100 лет мировая экономика всегда росла, так как постепенно росло производство и потребление необходимых человечеству товаров.

Спекуляция – противоположность инвестированию. Спекулянт зарабатывает деньги на таких же как он. Его основная прибыль – это ошибки и просчеты других спекулянтов. Основной навык спекулянта заключается в способности предугадывать движение рынка и цен на акции. Спекулянты способны обрушить экономику любой страны и, тогда как большинство населения этих стран испытывает финансовые трудности, они чувствуют себе более чем комфортно.



Бенджамин Грэхем - великий инвестор:

Одним из ярких примеров классических инвесторов является Бенджамин Грэхем. Его часто называют «отцом инвестирования на основе ценности». В последнее время он приобрел широкую известность благодаря своему ученику – Уоррену Баффету. А также он известен по своей книге «Разумный инвестор» опубликованной в 1949 году. В этой книге он объяснил, каким образом рациональный подход позволяет опережать рынок.

Бенджамин Грэхем писал, что «профессиональный инвестор и владелец акций должен относится к акциям, прежде всего, как к своей доле в бизнесе». Держа это в уме, инвестор не должен беспокоиться по поводу колебаний цен акций, потому что в краткосрочной перспективе рынок ценных бумаг ведет себя как «машина для голосования».

В долгосрочной же перспективе рынок ведет себя как «весы» — внутренняя стоимость акции в конечном итоге отражается на ее цене. То есть акции таких компаний вырастают многократно. Спрогнозировать это с высокой долей вероятности помогают международные кредитные рейтинги ведущих мировых рейтинговых агентств.

Инвестиционные принципы Грэхема живы, актуальны для инвесторов и до сих пор, в особенности, если инвесторы придерживаются консервативной стратегии. Бенджамин Грэхем умер своей смертью в 1976 году в возрасте 82 лет... Грэхем считал, что участники рынка, должны осознать фундаментальное различие между инвестициями и спекуляциями.



Джесси Ливермор - великий спекулянт:

История великого трейдера Джесси Ливермора трагична и пестрит стремительными взлетами и падениями. Он считается основоположником технического анализа, принципы которого используются и по сей день. Джесси был одержим идеей быстрых заработков, за день ему приходилось записывать тысячи цифр, и даже во сне он видел эти числа. Через некоторое время он начал осознавать, что они повторяются, и он легко может предугадать следующую котировку...

Уже в 1920-х годах финансовый гений имел самый роскошный офис в Нью-Йорке с собственным торговым залом, в котором для него одного на огромной доске шестеро клерков тихо выписывали котировки, потому что босс не терпел шума – он анализировал рынок. Он стал жить на широкую ногу: загородные резиденции, огромные яхты, многочисленные «Роллс-Ройсы», умопомрачительные драгоценности для жен и любовниц – все это выводило из себя публику.

За роскошную жизнь на показ приходилось расплачиваться: личные отношения не складывались, да и накопленный капитал Ливермор несколько раз терял до последнего цента и уходил с миллионными долгами. Но каждый раз он умудрялся возвращаться, расширяя масштаб своих операций.

Пик карьеры Джесси Ливермора пришелся на 1929-й год. Он стал самым влиятельным трейдером на NYSE. В тот год он заработал $100 миллионов на крупнейшей биржевой операции, предугадав крушение фондового рынка и сыграв на понижение. Ливермора обвиняют в том, что он стал инициатором и главным виновником Великой депрессии в Америке. В те роковые дни разорившиеся бизнесмены и спекулянты десятками выбрасывались из окон домов, а Ливермор крепко держал рынок в своих руках.

В начале 30-х неутомимый игрок снова поставил на кон все свое состояние и потерял его в четвертый раз. Это стало началом конца. Последующие попытки вернуться в торговлю длились несколько лет, однако неудачно. Джесси Ливермор, в течение всей жизни склонный к депрессиям, уже не смог этого выдержать и, закрывшись в номере отеля, застрелился...

Анализируя многочисленные встречи со своими клиентами, предпринимателями и наемными, понимаю, когда человек дает окружающему миру ценность, эта ценность возвращается ему в виде материальных благ.

Я пока не встречал, и не слышал о человеке, который бы создал свой капитал только на спекуляциях и спокойно прожил в старости, используя пассивный доход для воплощения своих мечт.

Очень надеюсь, что бывают исключения из правила. Однако, история самого выдающегося в мире спекулянта Джесси Ливермора говорит об обратном. И над этим стоит задуматься...

Так выглядит ТОП-5 самых богатых людей планеты (по состоянию на 30.03.2017):

1. Билл Гейтс (86 млрд долларов) - председателя совета директоров компании Microsoft, однин из рекордсменов по размеру средств, переданных на благотворительность. В 2010 году выступил с призывом ко всем миллиардерам о передаче половины своих состояний на благотворительную деятельность.

2. Джефф Безос (75,6 млрд долларов) - глава и основатель интернет-компании Amazon.com, основатель и владелец аэрокосмической компании Blue Origin, владелец издательского дома The Washington Post.

3. Уоррен Баффетт (74,9 млрд долларов) -  американский предприниматель, крупнейший в мире и один из наиболее известных инвесторов, крупнейший благотворитель в истории человечества. Ученик Бенджамина Грэхема.

4. Амансио Ортега (74,2 млрд долларов) - экс-президент компании Inditex, компании принадлежит 6750 магазинов одежды в 88 странах мира.

5. Марк Цукерберг (61,4 млрд долларов) - руководитель и основатель компании Facebook Inc.

Заметьте, в этом списке нет ни одного профессионального спекулянта.

И еще одно наблюдение, большинству миллиардеров далеко за 50: Уоррену Баффету 87 лет, Амансио Ортега 81 год, Биллу Гейтсу 62 года, Джеффу Безос 53 года. И только Марку Цукербергу 33 года.

Из чего делаю вывод - создание капитала, кропотливый процесс, требующий много времени. Время - невосполнимый ресурс. И если вам пока 20,30,40 лет, то вы обладатель серьезного капитала "время", которое, пока не поздно, можно инвестировать в создание своего богатства.

Хотите использовать свое время для инвестирования, но не знаете с чего начать?

Предлагаю помощь в подборе подходящего финансового инструмента для старта. Приглашаю на консультацию, на которой, в дополнение, обсудим цели для инвестирования и подберем приемлемый для вашей финансовой ситуации план действий.

Конечно, врядли станете Биллом Гейтсом, но свой миллион долларов накопите.


Добавить комментарий
Комментарии отсутствуют